27 июля Банк России повысил макропруденциальные лимиты (МПЛ) на IV квартал 2026 года для некоторых категорий потребительских кредитов: отдельных необеспеченных займов, нецелевых кредитов под залог недвижимости и автокредитов, при этом значения макропруденциальных надбавок оставлены без изменений.
Причины ужесточения
Решение принято после роста объёма необеспеченных потребкредитов на 2,8% во II квартале — в основном за счёт увеличения выдач наличных кредитов. ЦБ отмечает, что в этом сегменте сыграл роль отложенный спрос на фоне снижения ставок в экономике.
По оценке регулятора, доля проблемной задолженности в сегменте остаётся стабильной на уровне 13,1–13,2% в первом полугодии. Доля задолженности с просрочкой более 30 дней на третий месяц с момента выдачи составила 0,7% по кредитам наличными (выдачи апреля 2026 года) и 2,4% по кредитным картам; в обоих сегментах это на 0,9 процентного пункта ниже, чем по выдачам апреля 2025 года.
«Сохраняются риски ухудшения качества обслуживания кредитов в случае замедления роста реальных доходов заемщиков. Чтобы ограничить накопление рисков в сегменте потребительского кредитования, ужесточены значения МПЛ на выдачу наиболее рискованных необеспеченных кредитов — с высокой долговой нагрузкой заемщика и на длительный срок.»
Для сокращения возможностей регулятивного арбитража также повышены значения МПЛ по нецелевым потребительским кредитам под залог недвижимости и автотранспортных средств.
Ипотека и автокредиты
Лимиты по ипотеке оставлены без изменений: качество обслуживания ипотечных кредитов остаётся высоким. Доля кредитов с просрочкой более 30 дней на девятый месяц от выдачи по выдачам октября 2025 года составила 0,6% (на 0,5 процентного пункта ниже по сравнению с выдачами октября 2024 года).
По автокредитам доля проблемной задолженности на 1 июля составила 4,5% портфеля. Накопленный макропруденциальный буфер капитала на ту же дату равнялся 2,5% от портфеля этих кредитов за вычетом резервов. В целях ограничения возможного роста закредитованности Банком были повышены лимиты для автокредитов, выдаваемых заемщикам с платёжной долговой нагрузкой (ПДН) свыше 50% и отдельно для тех, у кого ПДН свыше 80%.
Значение надбавки к коэффициентам риска на прирост кредитных требований к крупным компаниям с повышенной долговой нагрузкой с марта действует на уровне 100% и пересмотрено не было.
«В будущем Банк России может продолжить повышение надбавки, если риски банков по требованиям к таким компаниям будут нарастать», — отмечает регулятор.
Валютные кредиты и надбавки
Надбавки по валютным кредитам оставлены без изменения. Во II квартале доля валютных кредитов в портфеле снизилась на 0,8 процентного пункта до 11,8%.
По мнению регулятора, сейчас нет необходимости стимулировать девалютизацию портфеля кредитов, поскольку кредиты в иностранной валюте в основном берут компании‑экспортеры с достаточной валютной выручкой для выполнения обязательств.
Национальная антициклическая надбавка также сохранена: несмотря на ускорение темпов роста кредитования в отдельных сегментах, признаков кредитного перегрева не наблюдается, и банковский сектор обладает достаточным запасом капитала для поддержки устойчивого финансирования экономики.
